ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ระหว่างสหรัฐอเมริกาและจีนที่ยังคงดำเนินอยู่ ได้วางเทคโนโลยีเซมิคอนดักเตอร์ขั้นสูงไว้ตรงกลางของการถกเถียงที่ซับซ้อนเกี่ยวกับการค้าและความมั่นคง ตอนนี้การตัดสินใจที่สำคัญตกอยู่กับรัฐบาล Trump เกี่ยวกับว่าจะอนุญาตให้ Nvidia ยักษ์ใหญ่ด้านชิป AI ขายหน่วยประมวลผลกราฟิก H200 ซึ่งมีประสิทธิภาพสูง ให้กับตลาดจีนได้หรือไม่ การเปลี่ยนแปลงนโยบายที่อาจเกิดขึ้นนี้ ถือเป็นช่วงเวลาสำคัญในการแข่งขันเพื่อความเป็นเจ้าแห่งปัญญาประดิษฐ์ของโลก ซึ่งต้องสร้างสมดุลระหว่างผลประโยชน์ทางเศรษฐกิจกับความกังวลด้านความมั่นคงแห่งชาติ
ความพยายามล็อบบี้ที่เดิมพันสูง
รัฐมนตรีกระทรวงพาณิชย์ Howard Lutnick ยืนยันว่า Jensen Huang ซีอีโอของ Nvidia กำลังล็อบบี้รัฐบาล Trump อย่างแข็งขันเพื่อขออนุมัติการขายชิปขั้นสูงเหล่านี้ บริษัทซึ่งเพิ่งจะแตะมูลค่าตลาดสูงถึง 5 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ หลังจากฤดูกาลประกาศผลประกอบการที่แข็งแกร่ง ได้เห็นส่วนแบ่งการตลาดในจีนลดลงเนื่องจากความตึงเครียดทางการค้าที่ยังคงดำเนินอยู่และการไม่มีข้อตกลงทางการค้าที่ครอบคลุม Lutnick อธิบายสถานการณ์ดังกล่าวว่าเป็นการทรงตัวบนเส้นด้าย โดยชี้ให้เห็นว่ามี "บุคคลอื่นอีกจำนวนมากที่คิดว่าสิ่งนั้นเป็นสิ่งที่ควรได้รับการพิจารณาอย่างจริงจัง" ร่วมกับข้อโต้แย้งทางธุรกิจของ Huang
จาก H20 สู่ H200: วิวัฒนาการของชิปสำหรับตลาดจีน
ตำแหน่งของ Nvidia ในสงครามการค้าครั้งนี้มีความท้าทายเป็นพิเศษ บริษัทเคยพัฒนาชิป H20 เฉพาะสำหรับตลาดจีน ซึ่งเป็นเวอร์ชันที่ด้อยกว่าชิปสถาปัตยกรรม Blackwell ตัวท็อปของบริษัทอย่างตั้งใจ อย่างไรก็ตาม เมื่อความตึงเครียดทางการค้าทวีความรุนแรงขึ้นในต้นปีนี้ แม้แต่ยอดขายเฉพาะเหล่านี้ก็ได้รับผลกระทบ การหารือในปัจจุบันมุ่งเน้นไปที่รุ่น H200 ที่ก้าวหน้ากว่าซึ่งแสดงถึงการอัพเกรดประสิทธิภาพที่สำคัญและเป็นหนึ่งในชิปที่ทันสมัยที่สุดที่กำลังผลิตอยู่ในปัจจุบัน
การเปรียบเทียบชิป Nvidia สำหรับตลาดจีน:
- ชิป H20: ก่อนหน้านี้ได้รับการพัฒนาขึ้นเป็นรุ่นพิเศษที่มีขีดความสามารถจำกัดสำหรับตลาดจีน ยอดขายได้รับผลกระทบจากความตึงเครียดทางการค้าที่ทวีความรุนแรงขึ้น
- ชิป H200: กำลังอยู่ระหว่างการพิจารณาส่งออกในปัจจุบัน มีหน่วยความจำ HBM3e ความจุ 141GB และแบนด์วิธ 4.8TB/s นับเป็นหนึ่งใน GPU ที่ทันสมัยที่สุดที่กำลังผลิตอยู่ในขณะนี้
- สถาปัตยกรรม Blackwell: ซีรีส์ชิปชั้นนำของ Nvidia ซึ่งเป็นตัวแทนของเทคโนโลยีที่ทันสมัยที่สุดของบริษัท โดยชิป H20 ได้รับการพัฒนามาจากสถาปัตยกรรมนี้ในรุ่นที่ด้อยกว่า
การคำนวณทางภูมิรัฐศาสตร์และเศรษฐกิจ
คำถามหลักที่ประธานาธิบดี Trump กำลังเผชิญอยู่เกี่ยวข้องกับการชั่งน้ำหนักระหว่างลำดับความสำคัญที่ขัดแย้งกัน: การปกป้องความมั่นคงแห่งชาติ กับการกระตุ้นเศรษฐกิจอเมริกัน ความลำบากใจนี้ได้รับการแก้ไขบางส่วนในเดือนกรกฎาคม เมื่อประธานาธิบดีอนุญาตข้อตกลงพิเศษที่ให้ Nvidia และ AMD ดำเนินการขายชิปบางส่วนให้จีนอีกครั้ง โดยมีเงื่อนไขว่าต้องมอบรายได้ 15 เปอร์เซ็นต์จากการขายชิป H20 ให้กับรัฐบาลกลาง อย่างไรก็ตาม รัฐบาลจีนตอบโต้ด้วยการกีดกันรัฐวิสาหกิจไม่ให้ซื้อผลิตภัณฑ์จาก Nvidia ซึ่งเป็นการแสดงให้เห็นถึงพลวัตของการตอบโต้ที่ซับซ้อนซึ่งกำลังเกิดขึ้น
ไทม์ไลน์กฎระเบียบล่าสุด:
- รัฐบาล Biden: ดำเนินการจำกัดการส่งออกชิป AI ไปยังจีนอย่างครอบคลุม โดยอ้างถึงความกังวลด้านความมั่นคงแห่งชาติในการแข่งขันเพื่อความได้เปรียบทาง AI
- ต้นสมัยที่สองของ Trump: ในช่วงแรกยังคงรักษาข้อจำกัดจากสมัย Biden ไว้ โดยได้รับการสนับสนุนจากนักวิชาการด้านความมั่นคงจากทั้งสองพรรคใหญ่
- กรกฎาคม 2025: อนุมัติข้อตกลงแบ่งปันรายได้ที่อนุญาตให้ขายชิป H20 ไปยังจีนในจำนวนจำกัด โดยมีรายได้ 15% ถูกโอนไปยังรัฐบาลกลางสหรัฐอเมริกา
- พฤศจิกายน 2025: การอภิปรายอย่างจริงจังภายในรัฐบาลเกี่ยวกับความเป็นไปในการอนุญาตการส่งออกชิป H200 ไปยังจีน
ความพยายามในการพึ่งพาตนเองด้านเซมิคอนดักเตอร์ของจีน
ในขณะเดียวกัน จีนก็กำลังพยายามอย่างหนักเพื่อหาทางเลือกภายในประเทศเพื่อลดการพึ่งพาเทคโนโลยีชิปจากต่างประเทศ แม้ผู้ผลิตจีนอย่างเช่น ซีรีส์ Ascend ของ Huawei จะก้าวหน้าไปบ้าง แต่พวกเขายังไม่สามารถสร้างสมรรถนะที่ทัดเทียมกับผลิตภัณฑ์ขั้นสูงล่าสุดของ Nvidia ได้ ช่องว่างทางเทคโนโลยียังคงมีอยู่มาก โดยเครื่องลิโธกราฟีของ Shanghai Microelectronics Equipment ในปัจจุบันสามารถผลิตชิปขนาด 28 นาโนเมตรได้ เมื่อเทียบกับกระบวนการผลิตขนาด 1.5 นาโนเมตรที่เป็นผู้นำในอุตสาหกรรม บริบทนี้ทำให้การเข้าถึง H200 ที่อาจเกิดขึ้น เป็นทั้งสิ่งล่อใจและซับซ้อนในเชิงกลยุทธ์สำหรับผู้ซื้อชาวจีน
การพึ่งพาอาศัยกันของอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ระดับโลก
สถานการณ์นี้ตอกย้ำความเป็นจริงพื้นฐานของอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์สมัยใหม่: การพึ่งพาตนเองทางเทคโนโลยีอย่างสมบูรณ์ยังคงเป็นสิ่งที่เข้าใจยากสำหรับชาติใดชาติหนึ่ง แม้สหรัฐอเมริกาจะยังคงความเป็นผู้นำในการออกแบบชิปผ่านบริษัทต่างๆ เช่น Nington และจีนจะเป็นตัวแทนของตลาดเซมิคอนดักเตอร์ที่ใหญ่ที่สุดในโลก แต่ทั้งสองประเทศต่างก็อยู่ในห่วงโซ่อุปทานโลกที่เชื่อมโยงถึงกัน ข้อจำกัดที่ยังคงมีอยู่และการผ่อนคลายที่อาจเกิดขึ้น สะท้อนให้เห็นถึงการปรับสมดุลอย่างต่อเนื่องของความสมดุลที่ละเอียดอ่อนระหว่างการแข่งขันและการพึ่งพาอาศัยกันในภาคส่วนเทคโนโลยีที่สำคัญ